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某债券经理计划将其管理的10亿元的债券组合久期从6.54增加至7.68,每手国债期货合约价值为945000元,修正久期为8.22,债券组合β值为1.06。为使久期达到目标值,该经理需要()手期货合约。

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问题:

某债券经理计划将其管理的10亿元的债券组合久期从6.54增加至7.68,每手国债期货合约价值为945000元,修正久期为8.22,债券组合β值为1.06。为使久期达到目标值,该经理需要()手期货合约。
A:买入147
B:卖出147
C:买入156
D:卖出156

答案:

C

解析:

因久期升高,需要买入高久期债券来实现调整久期值。则需买入的合约数是:10亿元×(7.68-6.54)×1.06/(945000×8.22)=155.56

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