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3月5日,5月份和7月份铝期货价格分别为17500元/吨和17520元/吨,套利者预期价差将扩大,最有可能获利的情形是()。

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考试:

问题:

3月5日,5月份和7月份铝期货价格分别为17500元/吨和17520元/吨,套利者预期价差将扩大,最有可能获利的情形是()。
A:卖出5月铝期货合约,同时买入7月铝期货合约
B:买入5月铝期货合约,同时卖出7月铝期货合约
C:买入5月铝期货合约,同时买入7月铝期货合约
D:卖出5月铝期货合约,同时卖出7月铝期货合约

答案:

A

解析:

如果套利者预期不同交割月的期货合约的价差将扩大,则套利者将买人其中价格较高的一"腿"同时卖出价格较低的一"腿",称这种套利为买进套利。如果价差变动方向与套利者的预期相同,则套利者就会通过同时将两条"腿"平仓来获利。


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